Инвестиционные сделки и M&A в России

О чём курс

Курс «Инвестиционные сделки и M&A в России» представляет собой комплексную образовательную программу, разработанную для специалистов, стремящихся освоить тонкости слияний и поглощений, а также инвестиционного менеджмента в специфических условиях российского рынка. Программа ориентирована на сотрудников отделов развития бизнеса, будущих инвестиционных менеджеров, выпускников и студентов магистратуры профильных направлений, а также действующих инвестиционных банкиров, желающих систематизировать свои знания и повысить квалификацию.

Обучение построено таким образом, чтобы дать слушателям не только теоретическую базу, но и прикладные навыки, востребованные в современной бизнес-среде. В ходе курса вы научитесь разрабатывать инвестиционную стратегию компании, направленную на максимизацию показателя возврата инвестиций (ROI) и эффективную минимизацию сопутствующих рисков. Особое внимание уделяется методологиям скрининга сделок, используемым ведущими мировыми консалтинговыми компаниями, такими как Bain, BCG и McKinsey. Вы освоите системный анализ частных компаний, научитесь структурировать сделки на всех этапах их жизненного цикла и составлять необходимые рабочие документы, включая сложные юридические и финансовые соглашения.

Курс глубоко погружает в специфику российского M&A, рассматривая особенности проведения процедур Due Diligence, включая юридический, финансовый, операционный, кадровый и технологический аспекты. Вы узнаете, как выявлять скрытые риски, проводить налоговую оптимизацию и оценивать реальное состояние бизнеса, даже если компания имеет «серую» отчетность. Важным блоком программы является изучение процесса интеграции приобретенных активов в структуру холдинга (Post-Merger Integration), где вы поймете, когда целесообразно сохранять автономию компании, а когда — проводить полную интеграцию. Кроме того, программа охватывает вопросы корпоративного управления, разрешения конфликтов между акционерами (дедлоков) и привлечения долгового финансирования через кредитные сделки.

Формат обучения предполагает глубокое погружение в реальные кейсы и документальное сопровождение сделок. Вы увидите, как выглядят документы на стадии «pre-deal», научитесь составлять понятные инвестиционные предложения (term sheet) и разбираться в тонкостях договоров купли-продажи (SPA) и акционерных соглашений (SHA). Прохождение данного курса станет мощным драйвером для вашей карьеры, так как он дает понимание того, почему большинство сделок терпят неудачу, и как избежать типичных ошибок, которые совершают даже опытные игроки рынка. Вы получите инструменты для принятия взвешенных управленческих решений, научитесь выстраивать эффективные системы контроля и управления, а также поймете этические аспекты и репутационные риски, сопровождающие инвестиционную деятельность. Это интенсивный практический курс, который готовит профессионалов к работе с реальными вызовами российского инвестиционного ландшафта, обеспечивая конкурентное преимущество на рынке труда.

Программа обучения

  • Бонусное занятие - Фонды прямых инвестиций
  • Формирование
  • Управление
  • Принятие решений
  • Origination, screening и начало переговоров по сделке
  • Как подойти к поиску частных компаний - потенциальных кандидатов на поглощение?
  • Почему дорожная карта по покупке компании должна начинаться с разработки стратегии?
  • Чем отличается deal origination в странах СНГ от западного аналога?
  • Как успешные компании делают скрининг сделок и минимизуруют свои риски?
  • Почему большинство M&A сделок обречены на провал еще до их совершения?
  • Этапы и нюансы структурирования сделки
  • Документы сопровождения полного цикла сделки. Различие между binding и non-binding agreements. Своими глазами увидите, как выглядят документы, заключаемые на стадии "pre-deal".
  • Составление красивого и понятного инвестиционного предложения (term sheet).
  • Основные инструменты и механики, используемые для структурирования equity-сделок.
  • Due Diligence: виды и наполнение процедур
  • Определение DD, его отличие от аудита. Чек-лист как инструмент проведения DD. Юридический, финансовый, операционный, кадровый, маркетинговый, IT, технологический DD и что в них входит
  • Due Diligence: подводные камни
  • Юридические риски при проверке бизнеса и их последствия.
  • Налоговые риски при проверке бизнеса и их последствия (в т.ч.механизмы налоговой оптимизации, используемые в российских реалиях, и то как они влияют на бухгалтерскую и управленческую отчетность компании).
  • Финансовые риски и манипуляции при проверке бизнеса и их последствия (в т.ч. оценка серых компаний - что будет с экономикой компании в случае её обеления после закрытия сделки.)
  • Нестандартные риски при проверке бизнеса и их последствия
  • Финализация сделки по покупке компании: этапы и документы
  • SPA (договор купли-продажи) и SHA (акционерное соглашение)
  • Роль нотариуса в закрытии сделки и сколько стоят его услуги
  • Интеграция приобретенной компании в контур холдинга (Post-Merger Integration)
  • Почему метод интеграции компании в контур холдинга является результатом изначально подобранной стратегии?
  • Когда стоит полностью интегрировать компанию в холдинг а когда стоит оставлять автономию?
  • Поэтапная разборка процесса интеграции
  • Самые большие риски и распространенные ошибки на этой стадии
  • Системы управления: виды и правильный выбор
  • Модели и принципы управления в российский компани
  • Органы управления: порядок создания и компетенция
  • Пример «скрытой» модели управления в ООО, используемой в России
  • Общее собрание, права акционеров/участников, совет директоров в системе корпоративного управления, исполнительный орган, система внутреннего контроля
  • Дедлоки в корпорации: виды и способы разрешения
  • Этические аспекты корпоративного управления и репутационные риски
  • Кредитная сделка: процесс привлечения долгового финансирования в банке
  • Как устроен процесс получения финансирования в банке, какими документами сопровождается полный цикл кредитной сделки
  • Составление инвестиционного предложения (term sheet) и кредитного заключения
  • Модель M&A (бонусное занятие)
  • Построение базовой модели M&A
  • Финальный экзамен
Складчина создана 9 августа 2019 г. · описание обновлено 7 мая 2026 г.

Теги курса

Другие материалы школы 1

SE SF Education Все материалы
2 389 ₽ 19 995 ₽